Mis on rahanduses tõhus portfell?

Mõnikord nimetatakse seda optimaalseks portfelliks, tõhus portfell on finantsportfell, mis on korraldatud nii, et oleks võimalik saavutada konkreetselt oodatud tootlus. Portfelli struktureerimise meetodid on erinevad, sõltudes suuresti sellest, kui suure riskiga investor on väärtpaberite omandamisel rahul. Mõnel juhul otsustab investor, milliseid väärtpabereid ostetakse, lähtudes soovitud tulu teenimiseks vajalikust minimaalsest riskitasemest.

Tõeliselt tõhus portfell esindab parimaid väärtpaberivalikuid, mida investor saab praegu endale lubada osta ja hoida. Et teha kindlaks, kas väärtpaberite valik on konkreetse investori jaoks tõepoolest optimaalne, on oluline arvestada investori mugavuse taset riskiga, investori hetke finantsolukorda ja varade tootluse seatud eesmärke konkreetses kontekstis. ajaperiood. Oluline on märkida, et see, mis on täna konkreetse investori jaoks tõhus portfell, ei pruugi aasta pärast olla tõeliselt optimaalne. Kui mõni neist kolmest tegurist peaks muutuma, oleks vaja ümber hinnata portfellis olevad osalused ja teha kindlaks, mida tuleb muuta, et väärtpaberite kogumist uutes tingimustes optimeerida.

Tõhusa portfelli koostamine pole nii lihtne, kui pealtnäha võib tunduda. Pole olemas ühte ideaalset strateegiat väärtpaberite ideaalse tasakaalu saavutamiseks õige volatiilsuse taseme ja soovitava tulumääraga. Mõned investorid leiavad, et teatud turusektorile keskendunud väärtpaberite kaasamine võib aidata neil liikuda tõhusa portfelli eesmärgi poole, keskendudes võimalikult väikese riski võtmisele võimalikult suure tootlusega. Teised võivad avastada, et aktsiate, võlakirjade, kinnisvara ja valuuta kauplemise eklektilise seguga saavutatakse soovitud tootlus, hoides samal ajal riski vastuvõetaval tasemel.

Kuna tõhusa portfelli loomine on nii tihedalt seotud investori eesmärkidega, on seda tüüpi optimeeritud portfelli loomisel sageli hea mõte konsulteerida finantsprofessionaaliga, näiteks investeerimismaakleriga. Protsess ei tule tavaliselt kokku üleöö; Tegelikult võib õige tasakaalu saavutamiseks ideaalse varade kombinatsiooni leidmiseks kuluda kuid või isegi aastaid. Nii kannatlikkus kui ka erinevate väärtpaberikombinatsioonide võimalustele avatuks jäämine võivad aidata investoril lõpuks leida ideaalse investeeringute ulatuse ja nautida tõeliselt tõhusa portfelli eeliseid.