Rahaline pärand on üks paljudest pärandiliikidest, mille võib saada kasusaaja või pärija. Pärandvara või muu vara asemel on see raha või sularahavara. Olenevalt rahalise pärandi saamise jurisdiktsiooni pärandit puudutavatest seadustest võib pärijalt nõuda sularahalt tulumaksu tasumist, kuid võib-olla ka mitte, samuti võib tal olla võimalik vältida pärandimaksu kohustust.
Kuna seadused on erinevad seoses surmamaksu ja rahalise pärandimaksuga, on oluline konsulteerida advokaadiga, kes on hästi kursis kehtivate pärandiraha puudutavate seadustega. Tavaliselt on pärandiadvokaat teadlik kõigist piirmääradest, mis võivad kehtida pärandi summale. Näiteks võib pärandiadvokaat kinnitada, et rahalise pärandi summalt ei maksustata üldse tulumaksu ega maksustata ka pärandimaksu, kuna kogusumma jääb alla kehtivates seadustes sätestatud piirmäära. Samal ajal võib advokaat avastada, et rahalise pärandi summa ületab selle piirmäära, ja võib pärijale nõu anda, milliseid meetmeid saab võtta pärandimaksu vältimiseks või vähemalt selle maksukohustuse vähendamiseks.
Rahalise pärandi staatus ei pruugi olla kõigi asjaomaste maksuasutuste jaoks sama. Föderaalasutus võib otsustada, et pärandile ei kohaldata tulu- ega pärandimaksu, kuigi summa tuleb kajastada iga-aastases maksudeklaratsioonis. Samal ajal võib osariigi või provintsi maksuamet otsustada, et pärandi summalt maksustatakse pärandimaks, lähtudes selles lokaalsemas jurisdiktsioonis kehtivatest seadustest.
Oluline on märkida, et vara (nt kinnisvara) pärimisel kehtivad seadused on tavaliselt erinevad rahalise pärandi puhul kehtivatest seadustest. On mõned erandid. Näiteks kui rahaline pärand on teatud tüüpi juurdepääsuks pensionile, individuaalse pensionikonto (IRA) või individuaalse kogumiskonto (ISA) vormis, võib jurisdiktsiooniga riiklik või riigi tuluamet näha pärandit pigem varana. kui sularaha. Kvalifitseeritud ja kompetentse advokaadi abi on seda olulisem, kui rahalise pärandi olemus ei ole kehtivate seaduste järgi kategoriseeritud.