Ameerika Ühendriikides viitab Internal Revenue Code mis tahes pensionikogumiskontole, mis on loodud jaotise 403 punkti b sätete alusel, kui “maksuga kaitstud annuiteedi”. Need kontod, mida tavaliselt nimetatakse “403(b)” plaanideks või kontodeks, piirdusid algselt ainult annuiteedi investeerimisega alates sektsiooni asutamisest 1958. aastal kuni selle muutmiseni 1974. aastal, et võimaldada rohkem investeerimisvõimalusi, sealhulgas investeerimisfonde. 403(b) plaanid, mis on saadaval ainult riigikoolide ja teatud muude mittetulundusühingute töötajatele, muutusid 1980. aastatel väga populaarseks kui mittetulunduslik alternatiiv 401. aastal kehtestatud pensioniplaanidele 1978(k).
Pensionikindlustus on olnud Ameerika Ühendriikides pakiline probleem alates 1930. aastate alguse suurest depressioonist, mil miljonid pered jäid vaeseks. Sotsiaalkindlustuse loomine andis kindlustunde, kuid see plaan ei olnud mõeldud pensionäri kogupensioni sissetulekuks. Ettevõtete pakutavad pensioniplaanid, tavaliselt kindlaksmääratud hüvitistega mudelid, muutusid populaarseks pärast Teist maailmasõda ja sajandi keskpaiga lõpus, kuid aja möödudes muutus nende plaanide tööandjate rahaline koormus koormavaks. Teisest küljest ei pakkunud paljud mittetulunduslikud tööandjad ja riiklikud koolisüsteemid oma töötajatele üldse pensioniprogrammi.
Koodeksi jaotis 403(b) võeti vastu 1958. aastal riigikoolide õpetajate ja muude mittetulundusühingute töötajate vajaduste rahuldamiseks, kuna nende tööandjatel ei olnud sageli varasid kindlaksmääratud hüvitistega pensioniplaanide pakkumiseks. Koolisüsteemid ja muud mittetulundusühingud võiksid peaaegu tühiste kuludega võimaldada igal töötajal luua maksudega kaitstud annuiteedi ja kasutada sellega kaasnevaid maksusoodustusi. 1978. aastal võttis kongress vastu Internal Revenue Code’i paragrahvi 401(k), mis nihutas pensionisäästmise koormuse tööandjatelt töötajatele endile. Need plaanid olid üldiselt suunatud aktsiainvesteeringutele – peamiselt aktsiatesse ja võlakirjadesse investeerimisfondidesse ning rahaturukontodele.
Nii 403 (b) kui ka 401 (k) plaanides osalejatel on lubatud säästa raha oma sissetulekutest maksueelselt – see tähendab, et raha arvatakse nende palgast maha ja kantakse enne maksustamist pensionisäästuplaani. Sissemaksed koos sissetulekutega võivad kasvada ilma maksustamiseta kuni tagasivõtmiseni. Kui see võetakse välja enne 59 1/2 eluaastat, maksustatakse tulu tavalise tuluna ja enamikul juhtudel lisandub märkimisväärne trahv.
Mõlemas plaanis saab rakendada teist pensionisäästu planeerimise lähenemisviisi, Rothi kontot. Rothi konto sissemaksed tehakse maksujärgselt, kuid Rothi konto tulud on maksuvabad. Maksuga kaitstud annuiteedi võib luua Rothi kontona.
403(b) plaanide kirjeldamiseks kasutatav termin “maksuga kaitstud annuiteet” on võib-olla arhailine, sest annuiteedid pole mitte ainult üks investeerimisvõimalustest, vaid iga annuiteet on maksudega kaitstud annuiteet, olenemata sellest, kas see on ostetud tööandja pakutava plaani kaudu, näiteks 401. (k), 403 (b) või muu eriplaaniga või lihtsalt tarbija poolt iseseisvalt ostetud.