Kuidas luua aktsiaportfelli

Aktsiaturg ja selle riskipotentsiaal hirmutavad paljusid inimesi. Sellest hoolimata ületab hästi üles ehitatud aktsiaportfell aja jooksul tõenäoliselt muid investeeringuid. Aktsiaportfelli on võimalik koostada ka üksi, kuid abiks on kvalifitseeritud finantsplaneerija. Oma eesmärkide teadmine ja valmisolek riskida ette, samuti turu olemuse mõistmine võib aidata teil luua edukat portfelli.

1
Tea, mida oled nõus investeerima. Investeerimisel peate tasakaalustama oma potentsiaalsed riskid võimalike tuludega. Portfelli varade määravad tavaliselt investori eesmärgid, riskivalmidus ja aeg, mille jooksul investor kavatseb oma portfelli hoida. Mõned kõige olulisemad tegurid, mida nende otsuste tegemisel arvesse võtta, on järgmised: Investori vanus. Kui palju aega investor on nõus kulutama, et võimaldada oma investeeringutel kasvada. Kapitali suurus, mida investor on valmis investeerima. Prognoositav kapitalivajadus tulevikuks. Investoril võivad olla muud ressursid.

2
Otsustage, milline investor te olete. Portfellid jäävad tavaliselt agressiivsete või kõrge riskiga portfellide ja konservatiivsete või madala riskiga portfellide vahele. Konservatiivsed investorid püüavad lihtsalt kaitsta ja hoida portfelli väärtust, samas kui agressiivsed investorid kalduvad võtma riske, lootes, et osa neist riskidest tasub end ära. Riskitaluvuse hindamiseks saate kasutada erinevaid veebipõhiseid riskihindamise tööriistu. Mõistke, et teie finantseesmärgid võivad aja jooksul muutuda, ja kohandage oma portfelli vastavalt. Üldiselt, mida noorem te olete, seda rohkem riske saate endale lubada või olete valmis võtma. Teid võib paremini teenindada kasvule suunatud portfell. Mida vanemaks te saate, seda rohkem mõtlete pensioni sissetulekule ja teile võib olla parem kasutada sissetulekule orienteeritud portfelli. Isegi pensionile jäädes vajavad paljud osa oma portfellist kasvuks, kuna paljud inimesed elavad 20-, 30-aastaseks. või rohkem aastat pärast pensionile jäämise kuupäeva.

3
Jagage oma kapital. Kui olete otsustanud, milline investor soovite olla ja millist tüüpi portfelli soovite luua, peate otsustama, kuidas kavatsete oma kapitali jaotada (jaotada). Enamik investoreid, kes on turul uued, ei tea, kuidas aktsiaid valida. Mõned olulised tegurid on järgmised: määramine, millisesse sektorisse investeerida. Sektor on kategooria, kuhu antud tööstusharu paigutatakse. Näited hõlmavad telekommunikatsiooni, finants-, infotehnoloogiat, transporti ja kommunaalteenuseid. Turukapitalisatsiooni (teise nimega turukapitalisatsiooni) teadmine, mis määratakse kindlaks, korrutades antud ettevõtte käibel olevad aktsiad ühe aktsia hetkehinnaga turul (suure kapitaliga, keskmise kapitalisatsiooniga, väikese kapitaliga jne). Oluline on mitmekesistada osalusi erinevate sektorite ja turgude lõikes. kapitaliseerimine, et vähendada portfelli üldist riski.

4
Saate aru erinevatest aktsiatest. Aktsiad esindavad osalust neid emiteerivas ettevõttes. Aktsiate müügist saadud raha kasutab ettevõte oma kapitaliprojektide jaoks ning ettevõtte tegevusest saadud kasumi võib investoritele dividendidena tagastada. Varusid on kahte tüüpi: tavaline ja eelistatud. Eelistatud aktsiaid nimetatakse nn, kuna nende aktsiate omanikele makstakse dividende enne lihtaktsiate omanikele. Enamik aktsiaid on siiski lihtaktsiad, mida saab jagada allolevatesse kategooriatesse. Kasvavad aktsiad on need, mille väärtus kasvab eeldatavasti kiiremini kui ülejäänud turg, võttes aluseks nende varasemad tulemused. Need võivad aja jooksul kaasa tuua suurema riski, kuid pakuvad lõpuks suuremat potentsiaalset kasu. Sissetulekuaktsiad on need, mis ei kõiguta palju, kuid on varem maksnud paremaid dividende kui teised aktsiad. See kategooria võib hõlmata nii tava- kui ka eelisaktsiaid. Väärtusaktsiad on need, mis on turu poolt “alahinnatud” ja mida saab osta madalama hinnaga, kui ettevõtte alusväärtus eeldab. Teooria on see, et kui turg “mõistusele tuleb”, teeniks sellise aktsia omanik palju raha. Blue-chip aktsiad on need, mis on toiminud piisavalt kaua, et neid arvesse võtta. üsna stabiilsed investeeringud. Need ei pruugi kasvada nii kiiresti kui kasvuaktsiad või maksta nii hästi kui tuluvarud, kuid nende pidev kasv või püsiv sissetulek võib sõltuda. Siiski ei ole nad kaitstud turu õnne eest. Kaitseaktsiad on aktsiad ettevõtetes, mille tooteid ja teenuseid inimesed ostavad, olenemata sellest, mida majandus teeb. Nende hulka kuuluvad muu hulgas toidu- ja joogiettevõtete, ravimiettevõtete ja kommunaalettevõtete aktsiad. Tsüklilised aktsiad seevastu kasvavad ja langevad koos majandusega. Need hõlmavad aktsiaid sellistes tööstusharudes nagu lennufirmad, kemikaalid, koduehitus ja terasetootjad. Spekulatiivsed aktsiad hõlmavad uute tehnoloogiatega noorte ettevõtete ja uute juhtivate talentidega vanemate ettevõtete pakkumisi. Nad tõmbavad investoreid, kes otsivad midagi uut või viisi, kuidas turgu ületada. Nende aktsiate tootlus on eriti ettearvamatu ja mõnikord peetakse neid kõrge riskiga investeeringuks.

5
Analüüsige aktsiate põhialuseid. Fundamentals on termin, mis antakse kvalitatiivsete ja kvantitatiivsete andmete kogumile, mida kasutatakse selleks, et teha kindlaks, kas aktsia on turu pikaajalises analüüsis väärt investeering või mitte. Ettevõtte põhialuste analüüs on tavaliselt esimene samm otsustamaks, kas investor ostab selle ettevõtte aktsiaid või mitte. Põhialuste analüüsimine on hädavajalik, et jõuda ettevõtte sisemise väärtuseni, st ettevõtte tegeliku väärtuseni, mis põhineb ettevõtte kõigi materiaalsete ja mittemateriaalsete aspektide tajumisel praegusest turuväärtusest kaugemale. Analüüsides ettevõte püüab investor määrata ettevõtte tulevast väärtust, võttes arvesse kogu selle prognoositavat kasumit ja kahjumit.

6
Analüüsige kvalitatiivseid tegureid. Kvalitatiivseid tegureid, nagu ettevõtte juhtkonna asjatundlikkus ja kogemused, tööstuse tsüklite erinevad käigud, ettevõtte teadus- ja arendustegevuse stiimulite tugevus ning ettevõtte suhe oma töötajatega, on oluline arvesse võtta, kui otsustate, kas teha või mitte. investeerida ettevõtte aktsiatesse. Samuti on oluline mõista, kuidas ettevõte oma kasumit teenib ja milline näeb välja selle ettevõtte ärimudel, et saada laia valikut kvalitatiivset teavet selle ettevõtte aktsiaoptsioonide kohta. Proovige enne investeerimist ettevõtteid veebis uurida. Peaksite leidma teavet ettevõtte juhtide, tegevjuhi ja juhatuse kohta.

7
Vaadake hinna ja tulu suhet. P/E suhtarvu võib arvutada kas aktsia jooksva hinna ja aktsiakasumi suhtes viimase 12 kuu jooksul (“lõpuv P/E”) või järgmise 12 kuu prognoositud tuluna (“eeldatav P/E”). Aktsia, mis müüb 10 dollarit aktsia kohta ja teenib 10 senti aktsia kohta, on P/E suhe 10 jagatud 0,1 või 100-ga; aktsia, mis müüb 50 dollarit aktsia kohta ja teenib 2 dollarit aktsia kohta, on P/E suhtarv 50 jagatud 2 või 25-ga. Soovite osta aktsiaid, mille P/E suhe on suhteliselt madal. P/E suhtarvu vaatamisel arvestage aktsiate suhtarvuga mitme aasta jooksul ja võrrelge seda sama majandusharu teiste ettevõtete P/E suhtarvuga kui ka kogu turgu esindavate indeksitega, nagu Dow Jones Industrial Average või Standard and Poor’s (S&P) 500. Ühe sektori aktsia P/E võrdlemine mõne teise sektori aktsia P/E-ga ei ole siiski informatiivne, kuna P/E on tööstusharuti väga erinev.

8
Vaadake omakapitali tootlust. Seda nimetatakse ka bilansilise väärtuse tootluseks, see näitaja on ettevõtte tulu pärast makse protsendina kogu raamatupidamisväärtusest. See näitab, kui hästi aktsionärid ettevõtte edust kasu saavad. Nagu P/E suhte puhul, tuleb täpse pildi saamiseks vaadata mitme aasta omakapitali tootlust.

9
Vaadake kogutulu. Kogutootlus sisaldab nii dividendide tulu kui ka aktsia väärtuse muutusi. See annab võimaluse võrrelda aktsiaid muud tüüpi investeeringutega.

10
Proovige investeerida ettevõtetesse, mis kauplevad alla nende praeguse väärtuse. Kuigi aktsiainvesteeringute lai spekter on oluline, soovitavad analüütikud sageli osta aktsiaid ettevõtetest, mis kauplevad oma väärtusest madalama hinnaga. Selline väärtusega investeerimine ei tähenda aga “rämpsu” või pidevalt kahanevate aktsiate ostmist. Väärtusinvesteeringud määratakse kindlaks, võrreldes sisemist turuväärtust ettevõtte aktsia hetkehinnaga, ilma lühiajalisi turukõikumisi arvesse võtmata.

11
Proovige investeerida kasvuaktsiatesse. Kasvuaktsiad on investeeringud ettevõtetesse, mis näitavad või mille kasvu prognoositakse oluliselt kiiremini kui teised turul olevad aktsiad. See hõlmab konkreetse ettevõtte praeguse tegevuse analüüsimist võrreldes varasemate tulemustega tööstuse pidevalt muutuvas kliimas.

12
Vältige investeeringutesse sukeldumist. Kui olete aktsiasse kapitali investeerinud, on oluline lasta aktsial kasvada vähemalt aasta ilma oma aktsiaid müümata. Mõelge igati, et seda raha ei saa välja võtta ja mujal kulutada. Pikaajalise investeerimise osana määrake kindlaks rahasumma, mida saate endale lubada viieks aastaks või kauemaks aktsiaturule pühenduda, ja pange see kõrvale. investeerimine. Lühema aja jooksul vajaminev raha tuleks investeerida lühema tähtajaga investeeringutesse, nagu rahaturukontod, CD-d või USA riigivõlakirjad, vekslid või võlakirjad.

13
Mitmekesistada oma portfelli. Olenemata sellest, kui hästi aktsial praegu läheb, on aktsiate hind ja väärtus kindlasti kõikuvad. Investeerimisportfelli mitmekesistamine aitab teil seda lõksu vältida, jaotades oma raha paljudele aktsiatele. Hästi hajutatud portfell on oluline, sest juhul, kui üks või mitu majandussektorit hakkab langema, jääb see aja jooksul tugevaks. ja vähendage tõenäosust, et turg kõikub. Ärge hajutage ainult varaklasside spektrit. Mõned eksperdid soovitavad teil ka oma aktsiavalikuid mitmekesistada igas teie portfellis esindatud varaklassis.

14
Vaadake oma portfell üle (kuid mitte liiga sageli). Oodake, et turg kõikub. Kui kontrollite oma aktsiaid iga päev, võite lõpuks tunda ärevust oma investeeringute väärtuse pärast, kui asjad tõusevad või langevad. Kuid samamoodi peaksite oma investeeringuid perioodiliselt kontrollima. Portfelli kontrollimine vähemalt üks või kaks korda aastas on hea mõte, kuid uuringud on näidanud, et tasakaalustavate muudatuste tegemine (kasumlike osaluste kasumi müümine ja aktsiate ostmine väärtust kaotanud) rohkem kui kaks korda aastas ei paku mingit kasu.Mõned eksperdid soovitavad kontrollida konkreetse ettevõtte kvartalikasumiaruandeid, et näha, kas teie ennustused selle ettevõtte kohta peavad paika. Vajadusel tehke muudatusi, kuid ärge hüppage iga kord, kui aktsia väärtus väikesest langusest teatab. Samuti on oluline meeles pidada müügi maksumõju: kui see on konto, kuhu olete investeerinud pärast maksude dollarit ( mitte-IRA või sarnast tüüpi maaklerikonto), siis proovige vähemalt ühe aasta jooksul mitte midagi kasumiga müüa, et saada pikaajalist kapitalikasumit, mitte tavalist tulumaksuga kohtlemist oma kasumilt. Enamiku inimeste jaoks on kapitali kasvumäär soodsam kui nende tulumaksumäär.