Ninja laen on lahtine akronüüm sõnast No Income, No Job, No Assets ja see termin tähistab ka sõnamängu. Kuna ninjalaen jääb tõenäoliselt maksmata, kirjeldatakse laenuvõtjat kui ninjat, sest ta võib nii kergesti kaduda, eriti maksete tegemisel. Ninja-laenu kasutamist kritiseeritakse kõrgelt kui ohtlikku laenuvõtet ja seda võib osaliselt pidada vastutavaks 2007. aasta kõrge riskitasemega hüpoteeklaenukriisi ja 2008. aasta finantsturgude kokkuvarisemise eest.
Stsenaariumi korral, kus pakutakse ninjalaenu ja need on pärast 2008. aasta majanduslangust märgatavalt harvemad, on laenuvõtjal tõesti vähe võimalusi võlgnetava raha tagasimaksmiseks, kuid taotluste põhjal võivad need laenud “paista” korras. Tõesti, mis juhtus paljude ninja laenudega, oli see, et laenuvõtjad või maaklerid võltsisid sihikindlalt teavet töökohtade, sissetulekute või varade kohta. Teise võimalusena võtsid laenuandjad lihtsalt taotlejate sõna ilma nende teavet kontrollimata. Süüdi polnud mitte ainult taotlejad, kellest paljud esitasid tõesed taotlused, vaid ka laenuandjad, kes kiitsid laenu hoolimatult heaks.
Lisaks müüdi paljusid ninja laenutüüpe sellistele ettevõtetele nagu Fannie Mae ja Freddie Mac, mis aitasid oluliselt kaasa hüpoteeklaenukriisile ning mõned olid osa tagatisega võlakohustustest, millesse investeerisid inimesed sellistest ettevõtetest nagu Bear Sterns, AIG ja Lehman. Kuigi NINJA laenu üksi ei saa pidada ainuvastutavaks majandusturgude ja eluasemetööstuse kokkuvarisemise eest, mis on leidnud vastukaja suures osas maailmast, oli see kindlasti üks laenuandmispraktika, mis tekitas suuri probleeme ja andis valgust vastutustundetule tegevusele. laenuandjatest.
Selle kriisi valguses on mõned ettevõtted loonud NINJA-laene, et aidata teistel raskustes ettevõtetel päästa. See oli 2008. aasta lõpus USAs vastu võetud tohutu majandusabipaketi üks kavatsusi. Teised laenuandjad on kriisile reageerinud äärmise ettevaatlikkusega, mis tähendab kogu laenutaotlejate esitatud teabe kahekordset kontrollimist ja nõuete tõstmist sellistele asjadele nagu “hea” krediidiskoor.
Üks põhjusi, miks NINJA laenud populaarseks said, oli see, et neid laenati kõrge riskitasemega intressimääraga. See tähendas, et laenuvõtjad maksavad laenude tagasimaksmiseks palju rohkem intressi, mis oleks võinud laenuandjatele märkimisväärset kasumit lisada. Selle asemel ei saanud laenuandjad kasu taotlejate nõuetekohase läbivaatamise puudumisest ja nad laenasid raha inimestele, kellel polnud võimalik laene tagasi maksta. Ajalugu võib kunagi vaadelda NINJA laenu kui üht kõige vähem vastutustundlikku tegu 20. sajandi lõpu ja 21. sajandi alguse laenusektoris.