Tehnilises mõttes on virtuaalne hostimine viis, kuidas serveril on samas masinas mitu domeeni. Seda tüüpi virtuaalne hostimine võib kasutada kogu masina jaoks jagatud IP-aadressi või mitut IP-aadressi.
Tavakasutuses kirjeldab virtuaalne hostimine kõiki olukordi, kus veebimajutaja pakub ühes oma masinas ruumi veebihalduritele rentimiseks. See on vastupidine nii ühispaiknemisele kui ka pühendatud serveritele.
Spetsiaalse serveriga on veebihaldur ostnud hostilt terve masina, sealhulgas Interneti-ühenduse, IP-aadressi (või mitu IP-aadressi) ning tavaliselt seadistamise ja tehnilise toe. Ühisasutamise korral tarnib veebihaldur tegeliku riistvara ise, kuid domeeni hostib kolmas osapool, kellel on Interneti-ühendus.
Virtuaalne hostimine on nende kahe hostimisvormi jaoks palju odavam alternatiiv. Kuna ühte masinat kasutavad paljud erinevad veebihaldurid, saab host serveriruumi ja Interneti-ühenduse pakkumise eest vähem raha küsida.
Kuna virtuaalne hostimine on tavaliselt suunatud väiksematele ettevõtetele, eraisikutele ja neile, kellel pole võrguprobleemidega palju kogemusi, on see peaaegu alati komplekteeritud mitmesuguste teenustega. Need võivad hõlmata järgmist: abi domeeninime seadistamisel, tehniline tugi, e-posti aadressid, serveritarkvara installimine, andmebaasi abi ja isegi põhilised disainiteenused.
Virtuaalsel hostimisel on tavaliselt üks IP-aadress, kuid sellega võivad kaasneda teenused, mis võimaldavad mitut samale IP-aadressile osutavat domeeni. See võimaldab ühel virtuaalsel hostimiskontol olla rohkem kui üks domeeninimi, mis tavaliselt lihtsalt suunab ümber samale saidile.
Virtuaalhostimise kontod kasutavad sageli ümbersuunamist, et tegeleda ühe mitut kontot hostiva masina ühe IP-aadressiga. Kui kasutaja siseneb veebisaidile, mida ta soovib külastada, suunatakse ta vastavale IP-aadressile – sellesse masinasse jõudes küsib server, millist saiti ta soovib külastada, ja saadab need serveri vastavasse kataloogi. Seega võidakse kasutaja, kes läheb aadressile http://www.test.com/, saata aadressile http://127.0.0.1/accounts/test/www/.
Kõikidel eesmärkidel näib virtuaalse hostimise konto olevat oma server. Veebihalduri ja kasutaja vaatenurgast on integreerimine sisuliselt sujuv. Ressursside jagamise või mõne turbeprobleemi pärast mures olevad veebimeistrid leiavad sageli, et ühise asukohaga või pühendatud serverid meeldivad neile rohkem, kuid enamiku väikeste ja keskmise suurusega ettevõtete ning üksikute veebihaldurite jaoks on virtuaalne hostimine ideaalne lahendus.